CFD Trading: Cómo funciona

Los CFD o Contratos por Diferencia son instrumentos financieros para negociar en línea. Estos permiten aprovechar los cambios en los precios de un activo financiero subyacente, como acciones, intercambio de divisas o commodities. En la primera lección de nuestro curso completo CFD veremos qué son los CFD y cómo hacer CFD trading.

Por ejemplo, haciendo trading con CFD Apple, obtenemos resultados basados en la variación del valor Apple cotizado en la Bolsa.

Por lo tanto, el trading con CFD es una práctica que permite hacer pronósticos del desarrollo de los mercados financieros. Obtendrá ganancias en caso de un pronóstico acertado.

CFD Trading: ¿qué es?

Con los CFD se abrió una gran oportunidad para quienes, a pesar de no ser profesionales en el sector o no tener grandes capitales, mediante una plataforma de trading en línea y una conexión a Internet, pueden explotar sus conocimientos y habilidades para conseguir ganancias invirtiendo en el alza o la baja basándose en su propio pronóstico del mercado.

En este artículo destacaremos:

• las principales ventajas de los CFD
• la diferencia con las acciones
• los productos financieros sobre los que permiten el trading
• las mejores plataformas para negociar con demo gratuitas.

¿Cómo funciona el CFD trading?

El CFD Trading se realiza entre los distintos inversores, y las compañías que ofrecen este servicio (empresas de intermediación o Broker). No hay contratos estándar para los CFD. Por lo tanto, cada compañía puede estipular sus propios contratos, pero tendrán algunos puntos en común cómo:

• El contrato por diferencia comienza cuando el usuario (el inversor) abre una posición al alza o a la baja en un determinado instrumento, y finaliza cuando cierra la misma
• La ganancia o pérdida del inversor será proporcional a la variación de precio que interviene entre la apertura y cierre de la posición
• Como remuneración por su servicio, el bróker aplicará normalmente un spread (diferencial) entre el precio de compra y venta a la apertura. Además, puede añadir comisiones por servicios extra (Overnight, tasa de servicio financiero nocturno) y en algunos raros casos también un coste más si gestiona su portafolio
• Al cierre diario del mercado, una posición se puede dejar abierta hasta el día siguiente
• Los CFD son productos de “marginación”. Esto quiere decir que el trader o el usuario inversor, debe siempre mantener el nivel de margen mínimo.
• Si la suma de dinero depositado en la plataforma CFD desciende a un nivel inferior al margen mínimo, el bróker realizará una margin Call (una llamada), para pedir al trader que deposite fondos para cubrir rápidamente estos márgenes, porque de lo contrario el bróker cerrará las posiciones abiertas necesarias para protegerse

Plataformas para CFD Trading

Para hacer CFD trading necesita un programa que permita acceder al mercado y colocar las órdenes al alza y a la baja. Estos programas son comúnmente llamados plataformas de trading, y los mejores broker CFD suelen ofrecerlos gratuitamente cuando se registra. El trading con CFD se puede realizar con programas y aplicaciones, o también desde el propio sitio web del broker.

Los sistemas compatibles dependen del programa ofrecido por el bróker. Por lo tanto, a continuación, vamos a especificar cuáles son los sistemas operativos compatibles con las diversas plataformas mencionadas. Quienes no tienen mucha experiencia y prefieren una plataforma fácil de usar podrán encontrarse bien con algunos programas muy simples.

En cambio, los que ya tienen experiencia con el análisis técnico aplicado al trading, podrán encontrar muy satisfactorio el uso de plataformas más profesionales. Una muy famosa y utilizada es la plataforma MetaTrader 4, de la cual hemos publicado un curso introductorio que explica detalladamente todas sus funciones con este programa, como la función demo.

Leer también cómo Descargar MetaTrader 4 e instalarlo

Costes del Trading con CFD

La cuestión de los costes se puede incluir entre las ventajas porque el trading con CFD exige sumas muy inferiores en comparación a la inversión tradicional. También respecto al spread (la ganancia del broker por su servicio), se trata de porcentajes muy reducidos e inferiores comparado a las comisiones que solicitan la mayoría de los bancos.

Los broker online de CFD en efecto, en lugar de ganar por las comisiones, ganan por la apertura de las posiciones mediante el spread, por consiguiente, más posiciones se abren, más el broker gana.

Por lo tanto, con el trading de CFD no hay conflicto de interés porque el broker no saca ganancia de la pérdida del trader, sino de la cantidad de sus operaciones, cada una de las cuales permite al broker retener un pequeño porcentaje que dependerá del tipo de instrumento negociado.

Ventajas de utilizar los CFDs

El trading con CFD presenta numerosas ventajas, que podríamos resumir como económica, práctica y rápida comparado con la inversión tradicional. Con los CFDs puede negociar en línea desde su ordenador, teléfono inteligente o tableta. Hay menos trámites que los que necesitaría en una inversión tradicional.

Por ejemplo, no se deben poseer títulos en papel, depositados en el banco y negociables sólo previa consulta y peticiones. Los CFD se pueden negociar con un clic y las posiciones abiertas se pueden cerrar también en pocos minutos (o segundos). Por consiguiente, podrá aprovechar de alzas de pocos minutos de duración, que se pueden cerrar en ganancia.

Otra gran ventaja es que con el trading de CFD puede sacar ganancias de las cotizaciones a la baja. Para esto no necesita comprar primero para luego vender, sino simplemente abrir posiciones de “Vender”.

Otras ventajas se pueden apreciar mayormente comparando directamente CFD y Acciones que exponemos a continuación.

Otra gran diferencia entre los CFD y las Acciones es el Apalancamiento financiero. Los CFD son instrumentos sujetos a apalancamiento, por cada operación. El usuario no se expondrá por el importe total del valor de las acciones negociadas, sino solamente por un porcentaje menor. Luego explicaremos este concepto.

Cuales activos operar con CFDs

Por medio de los CFD es posible operar con muchos instrumentos financieros entre los cuales:

• Forex
• Commodities
• Acciones
• Etf
• Criptomonedas

CFD Trading de Forex

Los CFD en Forex permiten operar en el mercado de divisas, abriendo posiciones al alza o a la baja en pares de divisas como EUR/USD, USD/JPY, etc. Los beneficios del trading en Forex con los CFD incluyen el alto apalancamiento ofrecido por el broker (aproximadamente 1:200) y de spread, más ventajosos frente a otros instrumentos financieros.

Menor será el spread (la diferencia entre precio de compra y de venta del CFD), más conveniente será abrir una posición con un instrumento financiero. A propósito del trading CFD en Forex, también cabe destacar que la famosa plataforma de trading profesional MetaTrader 4 (acceda al curso completo de MetaTrader) es perfecta para este tipo de instrumento financiero, aunque más difícil de utilizar comparada a otras.

Lea también: ¿Qué es el spread?

CFD Trading de Commodities

Los CFD sobre materias primas permiten de hacer trading con petróleo, oro, plata, etc., y otros activos, como alimenticios (soja, café, azúcar, algodón, etc.). También para los commodities (materias primas) el apalancamiento financiero propuesto por el bróker es generalmente muy alto.

Puede obtener más información sobre commodites aquí.

Las cotizaciones de algunos commodities son muy volátiles. Por lo tanto, le aconsejamos primero hacer un estudio de la materia prima que desea negociar antes de invertir.

CFD Trading de Acciones

A diferencia de lo que ocurre con las acciones, para hacer trading con CFD no necesita poseer títulos. Por lo tanto, tampoco hay tantos trámites y costes de una inversión tradicional en acciones, como comisiones de gestión.

Aunque los CFD no se poseerán materialmente, podemos invertir en ellos en modo sencillo para ganar en poco tiempo. No obstante, la mayoría de los CFD no tienen vencimiento, entonces podemos mantener abierta una posición cuanto desee. Obviamente tendrá que pagar los costes de Overnight, es decir los pequeños importes que corresponden al bróker a cambio del mantenimiento de la posición durante la noche (3 noches en el fin de semana).

Es importante destacar que los CFD son instrumentos pensados para obtener resultados en breve tiempo, comprando en un mercado al alza o a la baja, para sacar ganancias de la variación al alza o la baja de un título. A diferencia de las acciones, las posiciones en CFD se pueden cerrar en pocos minutos, con un simple clic.

CFD Trading de ETF

Los CFD con ETF tienen como subyacente los fondos de tipo Exchange Traded Fund. Estos son fondos particulares con cuotas que se intercambian como las acciones, y se caracterizan por alta liquidez y bajos costes de gestión. Los CFD permiten invertir en estos instrumentos al alza y a la baja de forma sencilla y con una buena variedad de fondos.

CFD Trading de Criptomonedas

Los CFD ofrecen también la posibilidad de hacer trading con las principales criptomonedas aprovechando de los frecuentes movimientos de los precios de estos importantes activos.

Detalles sobre el CFD Trading

Vamos a ver los detalles sobre los CFD y las características básicas que se deben considerar. Cuando lanzamos una plataforma de Trading CFD, siempre tendremos acceso a los detalles del producto individual.

En este ejemplo, examinaremos los detalles del CFD sobre las acciones de Amazon.

Lea nuestro artículo: Cómo comprar acciones de Amazon

Por ejemplo, hay broker que aplican el apalancamiento máximo a un producto financiero en particular. Así, por ejemplo, podría proporcionar un apalancamiento máximo de 1:50 para acciones y un apalancamiento máximo de 1:100 para pares de divisas.

Ahora examinemos estas características punto por punto.

Cantidad unitaria

La cantidad unitaria de las acciones representa la cantidad básica del instrumento financiero que se puede negociar. En práctica, es al mismo tiempo la cuota mínima negociable y de la cantidad de cada unidad. Si quiero invertir en Amazon puedo hacerlo con 10 acciones, 20 acciones, 30 acciones, etc. No con 35, por ejemplo.

La cantidad unitaria también se llama lote mínimo o sea el mínimo lote que se pueda adquirir. Si una acción cuesta $10, la cantidad mínima negociable es de 10 acciones por eso son $100, que puede comprar mediante el apalancamiento e invertir $5 por un lote mínimo. Con el Trading con CFD puede realmente operar en la Bolsa con unos pocos dólares, gracias al efecto apalancamiento.

Apalancamiento financiero

Por ejemplo, una palanca de 1:20 permite negociar acciones por un valor de 1.000 dólares con sólo 50 dólares. Las tasas de margen y apalancamiento pueden variar dependiendo del broker y el instrumento financiero utilizado.

Por último, los CFD permiten tener acceso a una amplia gama de acciones, algo que normalmente no es posible hacer mediante un banco tradicional. Y es posible crear un portafolio de CFDs accionarios eligiendo los componentes entre miles de acciones en todo el mundo. No sólo acciones de México, sino también numerosas acciones europeas, asiáticas y americanas.

Además de las acciones, los CFD permiten negociar al alza y a la baja en múltiples instrumentos financieros como divisas, materias primas, fondos ETFs e índices variados.

Margen

Un aspecto muy importante de los CFD es el margen. Hemos hablado del Apalancamiento financiero y la “marginación”. A continuación, ofrecemos un ejemplo de manera tal que se pueda comprender bien su funcionamiento.

En primer lugar, hagamos una distinción de estos dos tipos de margen presentes en el trading CFD:

Margen inicial

El margen inicial representa la cuota que efectivamente se sustrae a la cuenta disponible para abrir una posición. Por ejemplo, si abrimos una posición sobre las acciones Banco Popular para $1.000 el margen inicial es del 5%, o sea 50 dólares, mientras que por $500 será de $25.

Margen de mantenimiento

El margen de mantenimiento es una cuota que el broker retiene como garantía a la apertura de la posición. En práctica, se trata de una garantía para el bróker que ofrece el apalancamiento financiero y, por tanto, el mismo bróker asume un riesgo por parte del trader.

Hagamos un ejemplo. Abrimos una posición en $1.000 del par EUR/USD, con un apalancamiento igual a 1:30. El margen inicial será igual a ($1.000/30) o sea, $33.33. De estos, si el margen de mantenimiento es del 50%, se congelarán $16,76. Se les devolverán cuando se cierre la operación.

El margen de mantenimiento es importante porque el capital (hablaremos de él en el curso) siempre debe permanecer lo suficientemente alejado, para no encontrarse con el margin call (una advertencia cuando el usuario alza cierto nivel de pérdida)

A propósito de márgenes, podemos decir que:

1. Cuando se abre una posición la variación de precio de las acciones influirán en el capital disponible
2. Cuando se decide cerrar la posición, se le devolverá la suma de los márgenes, al neto de las ganancias y de las pérdidas

Financiamento Nocturno

Este es un porcentaje que se puede agregar o sustraer de su cuenta en caso de que mantenga la posición durante la noche. En práctica, si antes del cierre del mercado no cierra la posición, con los CFD sobre las acciones de Amazon se resta un 0,03% para las posiciones de compra que se mantienen abiertas durante la noche.
El fin de semana se cuentan 3 días (viernes de noche, sábado de noche y domingo de noche).

En el caso de ventas es un porcentaje que puede ser restado o añadido a su cuenta disponible en caso de mantener una posición abierta durante la noche. En este caso, considerando los detalles de los CFD en las acciones de Amazon, en las ventas el premio es de 0,01%.

Vencimiento Diario

Las posiciones abiertas con los CFD pueden vencer diariamente, así como podrán permanecer abiertas cuanto deseamos. En el caso venzan diariamente, al vencimiento la diferencia entre ganancias y pérdidas se añade o sustrae a la cuenta disponible. En el caso de las acciones de Amazon por ejemplo, no vencen.

Fecha de Vencimiento

Algunos CFD, cuándo está prevista una fecha, pueden caducar no sólo a una hora especifica cada día, sino también en una fecha precisa. En el caso que estamos considerando, no hay fecha de expiración.

Hora de Financiamiento

Los mercados no están siempre abiertos por eso cada instrumento financiero se puede negociar sólo en determinados horarios. Cuando se deja una posición abierta, no se puede cerrar si el mercado está cerrado, por eso habrá que esperar que abra de nuevo.

En el ejemplo considerado los CFD sobre acciones Amazon son negociables en las horas de apertura del índice Nasdaq. El fin de semana, el mercado bursátil permanece cerrado en todo el mundo.

A propósito de las horas de negociación de los CFDs tomen en cuenta lo siguiente:

• Los CFD negociables incluyen índices y acciones de los mercados de todo el mundo, por eso se parte ya el domingo por la tarde con los mercados asiáticos
• Recuerden que además de las acciones se pueden negociar también divisas. Entre ellas las criptomonedas (Bitcoin y Litecoin) siempre son negociables.
• La hora de vencimiento diario no siempre es al cierre del mercado, pero puede funcionar según otras lógicas, como las del Forex, donde algunas divisas (entre ellas la virtual Litecoin) vencen diariamente a la 1.00.

Para negociar CFD en acciones de Amazon así como sobre otras acciones internacionales, puede utilizar los brokers regulados, que además de los certificados bursátiles presenta CFD sobre Forex, Commodities (materias primas), ETF e índices bursátiles.

Puede leer más acerca de los mejores brokers de Forex aquí.

CFD Trading: ¿Por qué y cuándo hacerlo?

La práctica del trading en línea CFD se adapta especialmente a tipos específicos de usuarios. Entender por qué y cuándo hacer CFD Trading es el primer paso que hay que dar antes de emprender este camino potencialmente rentable. 

Sin embargo, no se adapta a toda clase de personas, por los siguientes motivos:

1. Se trata de operaciones a corto plazo, como pocos minutos, pocas horas o al máximo pocos días
2. Son operaciones con capital de “riesgo” porque en caso de resultado negativo, se puede perder lo invertido
3. Se trata de operaciones de alto potencial de ganancia, en proporción a lo depositado
4. Es necesario observar con interés el mundo de las finanzas o al menos los activos con que se desea negociar

Operaciones a Corto Plazo

Uno de los aspectos más fascinantes de trading en línea de CFD es que se pueden obtener altas ganancias brevemente. Dependerá de las variaciones de precio tras la apertura de una posición. Por ejemplo, si abrimos una posición de compra de acciones Tesla o Apple y estas obtienen una variación porcentual del 1% en pocas horas, al mismo tiempo mi capital aumentará en proporción.

Podemos abrir posiciones con las acciones Tesla o Apple y miles de títulos más. También negociar en pares de divisas (como el Euro/Dólar), índices bursátiles (ej. EE.UU. 30), y materias primas (ej. oro, petróleo, gas natural, etc.).

La velocidad con la que se obtiene un resultado es uno de los principales atractivos del trading con CFD.

Sin embargo, esta velocidad también exige más compromiso, puesto que debemos estar más atentos a las posiciones abiertas y las operaciones en progreso. Si abrimos una posición Long/Short (al alza o baja) sobre un determinado título particularmente volátil, tendremos que prestar atención a nuestra operación para poder cerrarla apenas haya una inversión que esperamos.

Una función de las plataformas de trading muy útil para este propósito es la del Stop. La función Stop se divide en dos tipos:

• Stop Loss: una función que permite configurar un cierre automático una vez alcanzada una determinada pérdida
• Stop Limit: una función que permite configurar un cierre automático una vez alcanzado una determinada ganancia

Capital de Riesgo

La palabra “riesgo” no debe asustarnos porque cada actividad financiera que tiene el objetivo de ganar dinero se caracteriza por una cierta parte de riesgo. Cuando tenemos la posibilidad de obtener una ganancia muy alta brevemente debemos esperarnos también un riesgo alto.

Es bueno resaltar que el trading CFD es una actividad de riesgo y se adapta a quien calcula en su presupuesto también la posibilidad de perder una determinada cifra. Por supuesto, también podríamos sólo ganar (optimismo extremo), así como podríamos sólo perder (pesimismo extremo).

Lea nuestro artículos sobre los riesgos del trading

Alto Potencial de Ganancia

En efecto, aunque el trading CFD permite comenzar con una pequeña cifra como $100, no tendremos los mismos resultados que invirtiendo $1000, $10000 o más.

Si abro una posición con $50 y ganancia $10 netos, habría podido ganar $100 netos utilizando $500.

Recordemos que la posición se puede cerrar cuando desee, por eso desde cuando se está ganando, se podrá tener la posición abierta hasta alcanzar su objetivo. En cambio, si una posición ya no nos convence, podemos cerrarla cuando deseamos. Por supuesto, todo durante las horas de negociación, que equivalen a las horas de negociación reales de los mercados subyacentes.

Noticias financieras y más

En el trading de CFD, precisamente por la velocidad con que se puede (¡y se debe!) aprovechar las grandes ocasiones, necesitamos seguir con atención el mundo financiero. Claro, es imposible seguir todas las noticias financieras del mundo. Por lo tanto, le damos este consejo: considere pocas acciones a la vez, dependiendo del período, quizás manteniendo algunas de sus “preferidas”.

Por ejemplo, el EUR/USD es un buen activo para negociar y ofrece buenas ideas en base a tantas noticias que llegan diariamente. Otro activo podría ser el oro, o el petróleo. En algunos períodos, negociar sobre los índices de las bolsas estadounidenses, europeas y asiáticas, es más sencillo de lo parece.

Adelantarse con las noticias financieras es una práctica que se puede desempeñar diariamente. Para empezar, sólo necesita dos cosas:

• Una plataforma de trading gratuita, por parte de un broker reconocido como Capital.com
• Un portafolio de sitios para las informaciones actualizadas (por ejemplo “Yahoo! Finanzas”, etc.)

Vaya a la lección 2 – El Apalancamiento Financiero

Preguntas Frecuentes